De dramatiske belønninger og risici ved afledte produkter

1. Hvad er risikoen ved derivater?
2. Hvordan fordeler derivater risikoen?
3. Hvilken type risici kan styres ved afdækning gennem derivater?
4. Er derivater med lav risiko?
5. Er derivater gode eller dårlige?
6. Er derivater mere risikable end aktier?
7. Hvad er fordelene ved derivater?
8. Hvorfor er derivater vigtige?
9. Hvorfor bruger virksomheder derivater?
10. Hvordan bruger banker derivater?
11. Er afdækning en god strategi?
12. Hvad er typer af afdækning?

Hvad er risikoen ved derivater?

Blandt de mest almindelige derivater, der handles, er futures, optioner, differencekontrakter eller CFD'er og swaps. Denne artikel dækker et overblik over derivatrisici og gennemgår de primære risici forbundet med derivater: markedsrisiko, modpartsrisiko, likviditetsrisiko og samtrafikrisiko.

Hvordan fordeler derivater risiko?

Derivater er kontrakter, der giver virksomheder, investorer og kommuner mulighed for at overføre risici og belønninger forbundet med kommercielle eller økonomiske resultater til andre parter. At have en derivataftale kan reducere risikoen for dårlige høst, ugunstige markedssvingninger eller negative begivenheder, som f.eks. En obligations misligholdelse.

Hvilken type risici kan styres ved afdækning gennem derivater?

Vigtigste takeaways

• Når de anvendes korrekt, kan derivater bruges af virksomheder til at hjælpe med at afbøde forskellige finansielle risikoeksponeringer, som de kan blive udsat for.
• Tre almindelige måder at bruge derivater til afdækning inkluderer valutarisici, renterisiko og råvare- eller produktinputprisrisici.

Er derivater med lav risiko?

Handel med derivater

De fleste af verdens 500 største virksomheder bruger derivater for at mindske risikoen. 4 For eksempel lover en futures-kontrakt levering af råvarer til en aftalt pris. På denne måde beskyttes virksomheden, hvis priserne stiger.

Er derivater gode eller dårlige?

Den udbredte handel med disse instrumenter er både god og dårlig, for selv om derivater kan mindske porteføljerisiko, kan institutter, der er stærkt gearede, lide enorme tab, hvis deres position går imod dem.

Er derivater mere risikable end aktier?

Derivaterne afleder deres værdi fra de underliggende aktier. Derivater er komplekse og anses generelt for at være mere risikable for detailinvestorer, da handel her foregår ved at foregribe værdipapirets pris. ... Da det er vanskeligt at forudse prisen er den involverede risiko også højere.

Hvad er fordelene ved derivater?

Markedseffektivitet

Det anses for, at derivater øger effektiviteten på de finansielle markeder. Ved at bruge derivatkontrakter kan man replikere udbetalingen af ​​aktiverne. Derfor har priserne på det underliggende aktiv og det tilknyttede derivat tendens til at være i ligevægt for at undgå arbitrage.

Hvorfor er derivater vigtige?

Derivater er meget vigtige kontrakter, ikke kun fra investorernes synspunkt, men også fra det overordnede økonomiske synspunkt. De hjælper ikke kun investoren med at afdække sine risici, diversificere sin portefølje, men det hjælper også med global diversificering og afdækning mod inflation og deflation.

Hvorfor bruger virksomheder derivater?

Hvis virksomheder ikke er i stand til at finansiere deres projekter, kan de henvende sig til derivater. ... En af grundene til, at virksomheder bruger afledte instrumenter, er at reducere disse økonomiske begrænsninger og lette virksomhedens økonomiske nød. Du har sandsynligvis indset, at derivater kan reducere risikoen, men de øger ikke altid overskuddet.

Hvordan bruger banker derivater?

Banker bruger derivater til afdækning for at reducere de risici, der er involveret i bankens drift. For eksempel kan en banks økonomiske profil gøre den sårbar over for tab som følge af ændringer i renten. Banken kunne købe rentefutures for at beskytte sig selv. Eller en pensionsfond kan beskytte sig mod misligholdelse.

Er afdækning en god strategi?

Afdækningsstrategier bruges af investorer til at reducere deres eksponering for risiko, hvis et aktiv i deres portefølje udsættes for et pludseligt kursfald. Når det er gjort korrekt, reducerer sikringsstrategier usikkerhed og begrænser tab uden væsentligt at reducere den potentielle afkast.

Hvad er typer af afdækning?

Eksempler på afdækning inkluderer:

• Valutaterminskontrakt.
• Valuta fremtidige kontrakter.
• Pengemarkedsoperationer for valutaer.
• Valutaterminkontrakt for renter.
• Pengemarkedsoperationer af interesse.
• Fremtidige kontrakter om renter.
• Dækkede indkaldelser af aktier.
• Short Straddles on aktier eller indekser.